Please enable JavaScript.
Coggle requires JavaScript to display documents.
Finanziamenti delle imprese - Coggle Diagram
Finanziamenti delle imprese
Il ruolo dei Confidi per le PMI
Consorzi mutualistici che offrono:
Garanzia collettiva per l’accesso al credito.
Condizioni di prestito migliori.
Consulenza e supporto finanziario.
Fondamentali per superare la difficoltà di accesso al credito delle piccole imprese.
Finanziamenti garantiti e anticipazioni
Anticipazione bancaria: prestito garantito da pegno (beni mobili).
Due modalità:
Scadenza fissa (somma anticipata, restituita a scadenza).
In conto corrente (utilizzo flessibile, interessi a saldo).
Le garanzie devono avere un valore di mercato e sono soggette a scarto precauzionale.
Finanziamenti in Pool
Concessione congiunta da più banche (consorzio).
Utili quando l’importo supera la capacità di una singola banca.
Forme tecniche:
Stand-by credit: linea disponibile su richiesta.
Evergreen: rinnovabile automaticamente.
Bid line: più fonti con funzioni differenti.
Step-up: rilascio progressivo delle risorse.
Factoring e Supply Chain Finance
Factoring
Cessione dei crediti a un factor per ottenere:
Gestione professionale dei crediti.
Anticipazione finanziaria.
Garanzia contro insolvenza (se pro soluto).
Supply Chain Finance
Finanzia il capitale circolante sfruttando la relazione tra imprese della filiera.
Strumenti innovativi:
Reverse factoring: è il cliente a favorire il finanziamento del fornitore.
Invoice auction: aste online tra investitori per acquisire crediti.
Purchase order finance: finanziamento basato su ordini ricevuti.
Dynamic discounting: sconti per pagamento anticipato, negoziati digitalmente.
Finanziamenti a medio-lungo termine
Mutuo bancario
Finanziamento garantito da ipoteca su immobili.
Tipologie di tasso:
Fisso, variabile, misto, a due tassi, agevolato.
Costi: interessi, imposte, eventuali penali.
Tutela del creditore: patto marciano → cessione del bene in caso di insolvenza.
Leasing finanziario
Contratto per l’uso di beni strumentali con possibilità di riscatto.
Forme:
Leasing operativo: breve termine, senza obbligo di riscatto.
Sale and lease back: impresa vende il bene e lo riutilizza in leasing.
Vantaggi: deducibilità dei canoni, nessuna garanzia reale richiesta.
Forfating
Forma di finanziamento per esportazioni.
Pro soluto: nessun rischio di insolvenza per il cedente.
Imprese cedono crediti rappresentati da cambiali avallate da banche estere.
Usato per beni strumentali, scadenze da 6 mesi a 5 anni.