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Capital de trabajo - Coggle Diagram

- - - - CxC + inventarios - CxP proovedores
        
        analisis: comportamiento ideal
        
        Δ%KTNO < Δ%ventas
        
        Δ%CxC < Δ%ventas
        
        si no cumple
        
        fondos ociosos
        
        2 more items...
        
        desvio de recursos
        
        Δ%inentario < Δ%ventas
        
        Δ%CxP provedores < Δ%ventas
        
        si no cumple
        
        financiamiento con proovedores
        
        1 more item...
        
        Comparamos el comportamiento de sus componentes respecto a las ventas
        
        analisis de capital de trabajo
        
        Asegurarnos de que no se compromete liquidez
      - Capital de trabajo neto operativo: una parte del capital de trabajo es financiado por proveedores
      - Del EBITDA no tomamos todo el KTO
      - En caso de financiera la variación con deuda a corto, la magnitud de las deudas a corto no pueden ser mayores a variación
- - - - KTNO demanda menos de la caja
        
        mayor disponibilidad de liquidez
        
        menor riego
      - analisis critico y profundo
        
        inicadores complementarios
      - Mayor valor: el crecimiento demanda menos caja para KTNO
- - - - pasos del capital de trabajo para generar utilidades
        
        rotación CxP proovedores
        
        Hay que evitar que cc y cp e inventario crezcan a mayor ritmo que las ventas
        
        rotacion CxC
        
        rotación materia prima
        
        rotación productos en proceso
        
        rotacion inventario
        
        Días ciclo de caja
        
        +días inventario
        
        +días de producto en proceso
        
        +dias producto terminado
        
        +días de cartera
        
        1 more item...
        
        PKT*360
    - - destino de recursos generados
        
        gastos e impuestos
        
        inversión activos fijos
        
        aumento volumen para mayor flujo
        
        aumento de KTNO
        
        pago pasivos
        
        Reparto utilidades
    - - inflación
        
        aumento de reinserción de capital con utilidades
      - no capacidad de pago de compromisos
      - reparto exagerado de utilidades
        
        desvio de recursos
        
        riesgo a la liquidez
        
        Repartir tomando como referencia las utilidades contables
      - inadecuado crecimiento
      - fondos ociosos
        
        ineficiencia, costo de oportunidad y costo del capital. Baja velocidad de rotación
- - - - positivo
        
        PDC > 1
        
        potencial de crecimiento
        
        mejor capaciadad de endeudamiento
        
        capacidad de generar remanente
        
        capacidad de sostener crecimiento de KTNO
        
        con utilidad EBITDA
      - negativo
        
        PDC < 1
        
        incapacidad de sostener el crecimiento de KTNO con recursos propios
        
        genera brecha
        
        Demanda caja
        
        Menos potencial de crecimiento
        
        Menos capacidad de endeudamiento
        
        Menos capacidad de reparto de utilidades
        
        Desbalance estructural de caja
        
        Restricción de reparto de utilidades
      - Es importante conocer la diferencia
        
        Margen EBITDA-PKT
        
        Entre más grande la brecha, más grande el problema