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ADMINISTRAÇÃO DE CAPITAL DE GIRO, GESTÃO FINANCEIRA - Coggle Diagram
ADMINISTRAÇÃO DE CAPITAL DE GIRO
ADM. DE CAPITAL DE GIRO E FLUXOS DE CAIXA.
Estratégia contábil com foco na manutenção de um equilíbrio suficiente entre os ativos e passivos atuais da empresa. Um sistema eficaz de gestão de capital de giro ajuda as empresas a não apenas cobrir suas obrigações financeiras, mas também aumentar seus ganhos.
Capital de giro permanente:
Quantidade mínima de ativo circulante ideal para garantir que a empresa tenha condições de funcionar normalmente
Capital de giro variável:
Necessidades adicionais e temprorárias de recursos percebidas pela empresa para determinados períodos.
Capital de giro líquido:
É o saldo do ativo circulante menos o passivo circulante.
Ciclo Operacional:
Ssoma sequencial de operação empresarial, que inicia com a compra de matéria-prima, passa pelo início da fabricação e o final da fabricação, avançando para a venda do produto e por fim o recebimento das vendas realizadas
PME; PMF; PMV; PMC
Fluxo de caixa:
Relaciona as entradas e as
saídas de recursos financeiros de uma empresa em certo intervalo de tempo.
Atividade de investimento.
Atividade de financimento.
Atividades Operacionais.
Ciclo Financeiro:
Corresponde ao período de pagamento de materiais aos fornecedores, (desembolso inicial de caixa), até o recebimento da venda do produto.
Importante a empresa gerir muito bem estoque, afim de reduzir seu ciclo financeiro.
Negociar prazos maiores com fornecedores.
Oferecer planos de pagamentos especiais.
Contar com um suporte de sum sistema financeiro
ANÁLISE E DIMENSIONAMENTO DOS INVESTIMENTOS EM CAPITAL DE GIRO
Análise do equilíbrio financeiro de uma empresa se refere na distinção de seus ativos e passivo circulante em itens operacionais e financeiro.
NCG:
Necessidade de Capital de Giro
Nig sazonal financiado com passivos financeiros, (Curto Prazo)
O risco relativo à estrutura financeira é menor, pois há um equilíbrio financeiro. Há um match de financiamento de ativos (dívidas de curto prazo financiando ativos operacionais sazonais e as dívidas de longo prazo e capital próprio financiando os demais ativos).
NIG sazonal e permanente são financiados por passivos financeiros,.
A estrutura financeira da empresa possui maior risco de insolvência. As dívidas de curto prazo estão financiando ativos operacionais sazonais e permanentes, comprometendo o CGL da empresa.
ADMINISTRAÇÃO DO DISPONÍVEL
Desafio da Gestão de caixa:
Liquidez x Rentabilidade
Os 3 motivos para que uma empresa mantenha um valor mínimo em caixa
Transação
Recursos em quantidade suficiente para honrar as obrigações financeiras.
Precaução
São recursos que a empresa mantêm afim de também atender uma demanda inesperada
Especulação
Onde a empresa pode conseguir ganhos em função de uma prática um pouco mais especulativa, o que depende também do mercado economico.
Para Facilitar a administração de caixa, exitem 4 modelo:
O modelo de caixa mínimo operacional:
Modelo esse mais simples e de fácil aplicação, a empresa precisa identificar um caixa mínimo operacional que possa garantir a sua sobrevivência.
Modelo Baumol:
Modelo mais sofisticado, é aplicado quando existem entradas periódicas de recursos financeiros e saídas constantes de recursos financeiros em dado período.
Modelo Miller e Orr:
Modelo com aspectos mais estatístico, uma vez que ele asusme que os valores de entrada, e de saída de caixa não são previsíveis, ou seja, eventos estes probalísticos, aleatóerios.
Modelo de dia da semana:
Modelo baseado na premissa de que as empresas possuem uma alta sazionalidade nos fluxos de fundo, especialmente concentrados em alguns dias da semana e que esta regularidade se mantém atrvés do tempo.
ADMINISTRAÇÃOD DE RECEBÍVEIS E ESTOQUES
Administraçaõde valores a receber
Estabelecer uma política de crédito dentro da empresa, que esteja ajustada à disponibilidade de capital de giro e também às necessidades de financiamento do cliente
Os elementos que compõe uma política de crédito são; Padrão; Prazo; Descontos e Cobranças.
Os 5 Cs do crédito são amplamente utilizados quando tratados na teoria da concessão e análise de crédito.
Carater; Capacidade; Capital; Condições e Colateral.
Análise de crédito por pontuação (Score sobre crédito), incorpora uma série de variáveis na concessão de crédito.
Também pode ser baseada em um análise nas demonstrações financeiras da epresa tomadora de crédito
Promove uma quantificação em termos financeiros e economicos do desempenho do desempenho da carteira de valores a receber.
Constitui na comparação enre valores esperados e os já realizados.
Instrumentos de análise e controles de valores a receber;
Giro dos valores a receber; Histórico de créditos de liquidação duvidosa; Valores a receber em dias de vendas; Cauas das movimentações na carteira de valores a receber; Gestão de risco de crédito.
Administração de estoques
Gestão das atividades desenvolvidas para garantir um fluxo contínuo e uniforme na produção e nas vendas da empresa.
Impacta diretamente no ciclo operacional da empresa.
A decisão de quando e quanto comprar é uma das mais importantes a serem tomadas na gestão de estoques.
Ela possuí ferramentas de gestão importantes para uma boa tomada de decisão em estoques.
Lote econômico de compra;Estoque segurança; Análise do custo de oportunidade em investimento em estoque; Just in time; MRP II e OPT.
GESTÃO FINANCEIRA
TIA: 21012687
MAX NEUFELD AMORIM
ADMINISTRAÇÃO DE CAPITAL DE GIRO
PROFESSOR: DOUGLAS DIAS BASTOS.