Sa Panitikang Pananampalataya at Kabutihang-asal, napapatungkol ang mga likha sa bagong pananampalataya ng mga Pilipino, ang Kristiyanismo na mapapansin sa. mga dulang senakulo, santa cruz an at tibag. Ipinakikilala rin nila ang pagiging dugong bughaw ng mga Pilipino na sumasalamin sa dignidad at tungkulin ng mga nasa posisyon tulad ng mga reyna, hari, prinsepe, prinsesa, at datu. Piling manunulat lang ang mga sumusulat sa panahong ito sapagkat ang ginagamit ay wikang Kastila. Halimbawa ng mga akda sa panahong ito ay: Florante at Laura, Urbana at Feliza, Successos Felices, Del Superior Govierno